scenariusz na stopy procentowe w USA i PKB w Nowej Zelandii – 14 grudnia 2022
14 grudnia mamy jedno z najistotniejszych wydarzeń końcówki 2022 roku: decyzja o stopach procentowych w USA, która powie rynkowi czy FED widzi recesję w Ameryce czy też nie. Niecałe trzy godziny później będzie odczyt PKB z Nowej Zelandii…
strategia na dane
Dla przypomnienia – wpis ten stanowi moje przygotowanie do realizacji mojego podejścia do inwestowania na danych makroekonomicznych. Wszystkie materiały w tym zakresie znajdziecie w dedykowanym wpisie na blogu Prywatny INV€$TOR.
sytuacja lokalna w USA
Dane o inflacji (CPI) w USA opublikowane w tym tygodniu pokazały +7,1% r/r (prognozowano +7,3% r/r), podczas gdy w ujęciu miesięcznym wzrost wyniósł +0,1% (prognozowano +0,3%).
Stopa bezrobocia w USA w listopadzie wyniosła 3,7%, bez zmian względem poprzedniego odczytu (3,7%). Prognozowano odczyt 3,7%.
Ostatni odczyt PKB, za Q3 2022, pokazał wynik na poziomie +2,9% q/q (prognozowano +2,7%).
decyzja ws. stóp procentowych w USA 14 grudnia 2022 o 20:00
Rynki oczekują podwyżki o 0,5 punktu procentowego do 4,5%. Wg Fed Rate Monitor takiej decyzji spodziewa się 83% analityków.
sytuacja na USD/JPY
Decyzja o podwyżce +0,5 pp jest już w cenie. Oczekując niespodzianki możemy natrafić na +0,25 pp (minimalne szanse na taką decyzję) albo na +0,75 pp – tutaj się zgadzam z rynkiem, że jest +/- 20% szans na taką podwyżkę. W przypadku podwyżki o +0,75 pp mamy umocnienie się dolara amerykańskiego i to spore. W przypadku pary z jenem japońskim będzie to ruch w stronę 136,5, z perspektywą na resztę wieczoru na cel 138,0 (zniesienie 23,6%). Z kolei nieprawdopodobny scenariusz podwyżki o +0,25 pp oznaczać będzie szukanie nowego dna, które wypada na poziomie z początków sierpnia, przy 130,5…
sytuacja na złocie
Złoto jest oczywiście odwrotnie skorelowane z dolarem USA, co oznacza, że przy podwyżce stóp procentowych w USA o 0,75 pp spodziewamy się korekty do $1780 i niżej… Z kolei scenariusz na +0,25 pp to otwarta droga na $1870/90 w perspektywie sesji azjatyckiej.
odczyt PKB w Nowej Zelandii 14 grudnia 2022 o 22:45
Odczyt PKB w ujęciu kwartalnym za Q3 2022 w Nowej Zelandii prognozowany jest na +0,9% q/q (poprzedni +1,7% q/q). W ujęciu rocznym spodziewane jest +5,5% r/r (poprzedni odczyt +0,4% r/r).
sytuacja na AUD/NZD
Ze względu na FED sugeruję rozegrać parę antypodzkich dolarów, z pominięciem dolara USA. Para kiwio-kangurza jest w ciekawym miejscu, bowiem na zniesieniu fibo 23,6% przy 1,0643. W przypadku kwartalnego odczytu rzędu >+1,2% q/q myślę, że możemy liczyć na powrót w stronę 1,053.
Z kolei odczyt w ujęciu kwartalnym poniżej +0,7% to szukanie drogi na 1,07…
